Госстат Украины ежеквартально публикует результаты своего исследования ожиданий предприятий пяти ведущих отраслей экономики – анализируются перспективы их деловой активности. Опрос в рамках последнего исследования проводился в октябре.
Ожидания промышленных предприятий
В IV квартале индикатор деловой уверенности в промышленности в целом снизился по сравнению с III кварталом на 1 п.п. и составляет -4%, в перерабатывающей промышленности он снизился также на 1 п.п. – до -5%. Это говорит о том, что общий пессимизм остался примерно на том же уроне.
Индикатор делового климата в промышленности в целом не изменился по сравнению с предыдущим кварталом и составляет 1%, но в перерабатывающей промышленности он снизился на 1 п.п. и также замер на уровне 1%.
Изменились ли у вас за июль-сентябрь 2017 года?, % респондентов
| Увеличились | Не изменились | Уменьшились |
Объем производства продукции | 36 | 41 | 22 |
Объем заказов на производство продукции | 26 | 53 | 20 |
Источник: Госстат
Составляющие для расчета этих индикаторов имеют сезонно скорректированные значения балансов:
- оценка текущего объема заказов на производство продукции (т.е. спроса) в промышленности в целом составляет -29%, а в перерабатывающей -32% – то есть этот уровень сейчас мало кого удовлетворяет;
- ожидания относительно объема производства продукции в октябре-декабре в промышленности составляют 8%, в перерабатывающей – 9% – по этому параметру оптимизма значительно больше;
- оценка текущего объема запасов готовой продукции как в промышленности в целом, так и в перерабатывающей негативная (-8%) – запасов мало;
- оценка объема производства продукции за июль-сентябрь в промышленности составляет 14%, в перерабатывающей промышленности – 20% – констатируется рост;
- оценка текущего объема иностранных заказов на производство продукции (экспортного спроса) в промышленности составляет -21%, в перерабатывающей -26%. Экспортных заказов практически нет.
Как, по вашему мнению, изменятся в октябре-декабре 2017 г.?, % респондентов
| Увеличатся | Не изменятся | Уменьшатся |
Объем производства продукции | 30 | 46 | 24 |
Количество работников | 12 | 75 | 12 |
Отпускные цены на продукцию | 38 | 59 | 3 |
Источник: Госстат
Промышленные предприятия тв IV квартале по сравнению с предыдущим ожидают:
- роста отпускных цен на продукцию промышленности;
- уменьшения количества работников;
- снижения влияния сдерживающего промышленное производство фактора – недостаточного спроса – и одновременного усиления влияния финансовых ограничений;
- увеличения на 1,3 п.п. загруженности производственных мощностей, которая в среднем составляет 68%;
- обеспеченности заказами в среднем на 4 месяца работы.
Что сдерживает производство?, % респондентов
| I кв. | I I кв. | II I кв. | I V кв. |
Недостаточный спрос | 42 | 40 | 36 | 35 |
Нехватка рабочей силы | 7 | 8 | 8 | 10 |
Нехватка сырья, материалов, оборудования | 12 | 13 | 11 | 13 |
Финансовые ограничения | 37 | 36 | 35 | 36 |
Ничего не сдерживает | 17 | 16 | 19 | 18 |
Источник: Госстат
При этом промпредприятия ожидают увеличения объема капитальных инвестиций как в 2017 г. по сравнению с 2016г., так и в 2018 г. по сравнению с 2017 г.
Ожидания строительных предприятий
В IV квартале индикатор деловой уверенности в строительстве снизился по сравнению с предыдущим кварталом на 1 п.п. до -25%. Составляющие для расчета этого индикатора имеют такие отрицательные сезонно скорректированные значения балансов: оценка текущего объема заказов (-42%); ожидания относительно изменений количества работников в октябре-декабре 2017 г. (-7%).
Как, по вашему мнению, изменятся в октябре-декабре 2017 г., % респондентов
| Увеличатся | Не изменятся | Уменьшатся |
Количество работников | 12 | 66 | 22 |
Цены на работы | 38 | 59 | 3 |
Респонденты строительной отрасли рассчитывают в IV квартале на рост цен на работы, выполняемые строительными предприятиями. Одновременно они опасаются усиления влияния сдерживающего строительную деятельность фактора – нехватки рабочей силы.
Обеспеченность заказами на строительные работы сохранилась на уровне третьего квартала - в среднем на 5 месяцев. При этом, как сообщали ранее в Минрегионстрое, в январе-сентябре 2017 года в Украине введено в эксплуатацию 6,8 млн кв. м общей площади жилья, что на 21,4% выше, чем за аналогичный период 2016 года.
Ожидания предприятий розничной торговли
В IV квартале индикатор деловой уверенности в розничной торговле повысился по сравнению с III кварталом на 6 п.п. и составляет 12%. Составляющие для расчета этого индикатора имеют следующие значения балансов:
- ожидания по объему продаж (обороту) составляют 12%, оценка состояния этого показателя в июле-сентябре имеет баланс 18%;
- оценка текущего объема запасов товаров составляет -6%, т.е. запасов у большинства респондентов мало или совсем нет.
Как, по вашему мнению, изменятся в октябре-декабре 2017 г., % респондентов
| Увеличатся | Не изменятся | Уменьшатся |
Объем заказов у поставщиков товаров | 31 | 46 | 22 |
Объем продаж | 36 | 39 | 24 |
Количество работников | 10 | 82 | 8 |
Цены на товары | 61 | 37 | 1 |
Предприятия розничной торговли в IV квартале по сравнению с предыдущим рассчитывают на:
- увеличение объема заказов, которые они сделают поставщикам товаров;
- увеличение у себя количества работников;
- рост цен реализации товаров.
Ожидания сельскохозяйственных предприятий
В IV квартале аграрии по сравнению с предыдущим кварталом ожидают:
- уменьшение объемов производства продукции сельскохозяйственными предприятиями;
- рост цен на свою продукцию;
- уменьшение количества работников на своих предприятиях;
- снижение влияния отрицательного фактора - недостаточного спроса. При этом свою силу сохраняют такие факторы, как финансовые ограничения и погодные условия.
Как, по вашему мнению, изменятся в октябре-декабре2017 г.?, % респондентов
| Увеличатся | Не изменятся | Уменьшатся |
Объем произведенной продукции | 29 | 34 | 37 |
Цены на продукцию предприятия | 46 | 47 | 6 |
Количество работников | 3 | 62 | 34 |
Текущий объем запасов готовой продукции достаточным считают 81% респондентов, очень маленьким –10% и у 8% вообще нет запасов. Эти цифры говорят о том, что склады подчищаются, возможно, отчасти это связано с сезонным фактором.
Что касается надежд на экспорт, то пока они реализовались мало (хотя доля предприятий, которые вообще не имеют экспорта, стабильно уменьшается). Правда, ситуация с экспортом в страны ЕС немного лучше, чем вне его.
Как изменился объем реализованной продукции на внешних рынках за июль-сентябрь 2017 г.?, % респондентов
| Увеличился | Не изменился | Уменьшился | Нет экспорта |
В пределах ЕС | 17 | 10 | 4 | 69 |
За пределами ЕС | 9 | 12 | 2 | 77 |
Ожидания предприятий сферы услуг
В IV квартале индикатор деловой уверенности в сфере услуг снизился по сравнению с III кварталом на 2 п.п. и составляет (-6%), т.е. неуверенность преобладает. Составляющие для расчета этого индикатора имеют следующие значения балансов:
- по бизнес-ситуации в июле-сентябре -8%;
- относительно спроса на услуги (объема реализации) за июль-сентябрь -5%, а баланс ожиданий по этому показателю в IV квартале составляет -6%.
Как изменились за июль-сентябрь 2017 г., % респондентов
| Увеличились | Не изменились | Уменьшились |
Объем реализации услуг | 17 | 60 | 22 |
Количество работников | 13 | 64 | 23 |
В IV квартале по сравнению с предыдущим ожидаются:
- уменьшение количества работников на предприятиях сферы услуг;
- рост цен на услуги;
- снижение влияния на работу предприятий услуг таких сдерживающих факторов, как финансовые ограничения и недостаточный спрос, и одновременное усиление такого фактора, как нехватка рабочей силы.
Загруженность мощностей предприятий сферы услуг, как и в третьем квартале, – в среднем составляет 81%.
Как, по вашему мнению, изменятся в октябре декабре 2017 г., % респондентов
| Увеличатся | Не изменятся | Уменьшатся |
Спрос на услуги | 17 | 59 | 23 |
Количество работников | 9 | 76 | 15 |
Цены на услуги | 28 | 69 | 3 |
В сфере услуг Госстат выделяет финансовые услуги, приводя для них обобщенные данные. Так индикатор деловой уверенности в сфере финансовых услуг в IV квартале хоть и повысился на 1 п.п., но все равно остается негативным (-10%).
Напомним, в этом году Украина поднялась в рейтинге Doing Business, заняв 76-е место из 190 возможных. Аналитики Всемирного банка отмечали, что улучшения результата удалось добиться за счет уменьшения ставки единого социального взноса, упрощения получения разрешений на строительство и улучшения защиты прав миноритарных акционеров.